這個(gè)市場(chǎng)報(bào)酬率指的是最佳風(fēng)險(xiǎn)那個(gè)M點(diǎn)嗎？

其他回答

• 芝同學(xué)
  這個(gè)市場(chǎng)平均風(fēng)險(xiǎn)收益率，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)溢酬率，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)收益率，這些怎么區(qū)別了，
  • 何老師
    你好，這幾個(gè)利率都是表示Rm-RF，總結(jié)利率說法的你看下 (1)Rf的其他常見叫法有：無風(fēng)險(xiǎn)收益率、國庫券利率、無風(fēng)險(xiǎn)利率等。 (2)Rm的其他常見叫法有：市場(chǎng)平均收益率、市場(chǎng)組合的平均收益率、市場(chǎng)組合的平均報(bào)酬率、市場(chǎng)組合收益率、市場(chǎng)組合要求的收益率、股票市場(chǎng)的平均收益率、所有股票的平均收益率、平均股票的要求收益率、平均風(fēng)險(xiǎn)股票收益率、證券市場(chǎng)平均收益率、市場(chǎng)組合的必要報(bào)酬率、股票價(jià)格指數(shù)平均收益率、股票價(jià)格指數(shù)的收益率等。 (3)(Rm-Rf)的其他常見叫法有：市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)溢酬、平均風(fēng)險(xiǎn)收益率、平均風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償率、平均風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)、股票市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)附加率、股票市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)收益率、市場(chǎng)組合的風(fēng)險(xiǎn)收益率、市場(chǎng)組合的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率、證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)率、證券市場(chǎng)的平均風(fēng)險(xiǎn)收益率、證券市場(chǎng)平均風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)等。 (4)β×(Rm-Rf)的其他常見叫法有：股票的風(fēng)險(xiǎn)收益率、股票的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率、股票的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償率等。 （5）由上可以看出：一般針對(duì)市場(chǎng)平均的情況，“風(fēng)險(xiǎn)”后緊跟“收益率”或“報(bào)酬率”的，是指（Rm－Rf）；市場(chǎng)“平均收益率”或“風(fēng)險(xiǎn)”與“收益率”之間還有字的，是指Rm.
• 菁同學(xué)
  市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率
  • p老師

    　　市場(chǎng)報(bào)酬率km也就是市場(chǎng)上所有股票組成的證券組合的報(bào)酬率。市場(chǎng)平均報(bào)酬率=無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率+市場(chǎng)平均風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率。

    無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率rf一般為短期政府債券(如短期國債)的收益率。無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率就是加上通貨膨脹貼水以后的貨幣時(shí)間價(jià)值，一般把投資于國庫券的報(bào)酬率視為無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率。無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率=投資報(bào)酬率-風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率

    平均報(bào)酬率是用投資項(xiàng)目壽命周期內(nèi)的年平均現(xiàn)金流入量取代年平均會(huì)計(jì)利潤，用初始投資額取代平均投資額。平均報(bào)酬率（簡(jiǎn)記為arr）是投資項(xiàng)目壽命周期內(nèi)平均的年投資報(bào)酬率，也稱平均投資報(bào)酬率。

• B同學(xué)
  下列關(guān)于資本市場(chǎng)線的表述中，不正確的是（?。?A、切點(diǎn)M是市場(chǎng)均衡點(diǎn)，它代表唯一最有效的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)組合 B、市場(chǎng)組合指的是所有證券以各自的總市場(chǎng)價(jià)值為權(quán)數(shù)的加權(quán)平均組合 C、直線的截距表示無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率，它可以視為等待的報(bào)酬率 D、在M點(diǎn)的左側(cè)，投資者僅持有市場(chǎng)組合M，并且會(huì)借入資金以進(jìn)一步投資于組合M
  • 全老師
    CD 【答案解析】 在報(bào)價(jià)利率不變時(shí)，有效年利率隨著每年復(fù)利次數(shù)的增加而呈非線性遞增。因?yàn)橛行昀剩剑?+r/m）m-1，所以隨著復(fù)利次數(shù)的增加，有效年利率增加，但不是線性函數(shù)，報(bào)價(jià)利率不變時(shí)有效年利率隨著復(fù)利次數(shù)增加而曲線增加，所以本題答案是選項(xiàng)CD。